Nous nous intéressons à l'estimation non paramétrique d'une fonction de régression instrumentale ϕ .Cette fonction est définie à l'aide de conditions de moment provenant d'un modèle économétrique structurel de la forme ( )des variables endogènes et les W des instruments.La fonction ϕ est alors la solution d'un problème inverse mal posé, et nous proposons une procédure d'estimation utilisant la régularisation de Tikhonov.Le papier analyse l'identification et la suridentification du modèle et donne les propriétés asymptotiques de l'estimateur de la régression instrumentale non paramétrique.

We study the evolution of market-oriented policies over time and across countries. We consider a model in which own and neighbors' past experiences influence policy choices through their effect on policymakers' beliefs. We estimate the model using a large panel of countries and find that it fits a large fraction of the policy choices observed in the postwar data, including the slow adoption of liberal policies. Our model also predicts that there would be reversals to state intervention if nowadays the world was hit by a shock of the size of the Great Depression.